Carrefour propõe fechamento de capital no Brasil e oferta ações da matriz francesa

O Carrefour, que detém 70% do Carrefour Brasil, anunciou nesta terça-feira (11) a intenção de fechar o capital da operação brasileira. A proposta inclui o pagamento de R$ 7,70 por ação, um prêmio de 19% em relação ao valor de fechamento do dia anterior, além da opção de conversão dos papéis em ações da matriz francesa. A informação foi antecipada pela Bloomberg e confirmada pela companhia em um fato relevante durante o pregão. Com a notícia, as ações da empresa subiram 15%, atingindo R$ 7,42.

A transação ocorre em um momento em que a Península, family office da família Diniz, avalia vender sua participação de 7,3% no Carrefour Brasil. Pessoas próximas ao grupo afirmam que há interesse em trocar os papéis brasileiros por uma participação na controladora francesa. A decisão vem sendo amadurecida desde a morte do empresário Abílio Diniz.

Entre os investidores minoritários, no entanto, há insatisfação com a proposta, considerada baixa. Um gestor que possui ações da empresa classificou o valor oferecido como “uma piada”, destacando que, nos últimos 12 meses, os papéis do Carrefour Brasil acumularam uma desvalorização de 44%, especialmente devido ao cenário econômico e à alta dos juros no país.

Além da oferta em dinheiro, o Carrefour Group apresentou duas alternativas aos acionistas brasileiros: a conversão de ações na proporção de um papel da matriz francesa para cada 11 da operação brasileira ou um modelo híbrido, que combina R$ 3,85 por ação com um papel francês para cada 22 do Brasil. As ações do Carrefour Group encerraram o dia cotadas a € 13,85, equivalentes a R$ 82,54 na cotação atual.